Analisis Mendalam Industri Enkripsi: Situasi Pembiayaan dan Proyek Populer Kuartal Kedua 2023
Baru-baru ini, kami melakukan analisis mendalam terhadap investasi modal ventura di bidang enkripsi untuk kuartal kedua dan menemukan beberapa transaksi yang menarik. Meskipun lembaga modal ventura pernah bersumpah bahwa pasar bearish adalah waktu mereka untuk bersinar, kenyataannya, bahkan perusahaan terbesar pun baru-baru ini mengurangi kekuatan investasi mereka di startup. Artikel ini akan membahas keadaan pendanaan startup pada kuartal kedua dan melihat perusahaan-perusahaan baru mana yang menarik perhatian para investor modal ventura.
Sebagai pengamat di bidang enkripsi, saya percaya bahwa semua orang pernah membeli aset enkripsi yang diperdagangkan secara publik. Namun, investor biasa sering kali tidak dapat memasuki pasar swasta cryptocurrency. Sebagian besar yurisdiksi mengharuskan investor untuk mendapatkan kualifikasi sertifikasi sebelum berpartisipasi di pasar swasta. Mengambil contoh Amerika Serikat, status investor yang memenuhi syarat terutama tergantung pada ambang pendapatan dan kekayaan bersih, sementara individu dengan kualifikasi profesional tertentu juga dapat memenuhi syarat.
Meskipun sebagian besar investor tidak dapat mengakses pasar private sale cryptocurrency, pentingnya pasar ini untuk seluruh industri tidak bisa dianggap remeh. Tanpa struktur pasar alternatif ini, proyek-proyek baru akan kesulitan mendapatkan dana awal yang diperlukan untuk pengembangan dan promosi.
Selanjutnya, kita akan mendalami keadaan pasar privat cryptocurrency. Kita akan meninjau situasi lesu pendanaan ventura crypto di tahun 2023, memeriksa data pendanaan perusahaan rintisan di kuartal kedua, dan mencari tanda-tanda pemulihan industri dari pendanaan proyek crypto teratas bulan lalu.
Status Pendanaan Modal Ventura Enkripsi
Modal ventura (VC) adalah perusahaan dan individu yang aktif di pasar swasta, yang menggunakan modal sendiri, jaringan, dan keahlian industri untuk membantu perusahaan rintisan mencapai keberhasilan.
Meskipun cryptocurrency mengalami pukulan berat pada tahun 2022, perusahaan modal ventura kripto masih berhasil mengumpulkan dana baru yang mencapai rekor 21,6 miliar dolar. Namun, meskipun aset seperti Ethereum dan Bitcoin mengalami rebound besar pada tahun 2023, modal ventura tahun ini juga tidak berhasil mendapatkan banyak minat lebih lanjut dari investor untuk berinvestasi di industri ini. Singkatnya, total investasi hingga saat ini telah turun secara drastis, dengan penurunan sebesar 98% dibandingkan tahun lalu.
Meskipun data di atas hanya mencakup hingga pertengahan Mei, tahun ini jelas merupakan tahun yang penuh tantangan bagi perusahaan ventura enkripsi yang mencari pendanaan. Lalu, bagaimana dengan perusahaan rintisan enkripsi yang berharap mendapatkan pendanaan dari para ventura tersebut?
Bagi perusahaan rintisan enkripsi, ini adalah kuartal yang sulit lagi. Menurut data, total pendanaan dari 382 transaksi mencapai 2,34 miliar dolar. Perlu dicatat bahwa ini adalah penurunan kuartal kelima berturut-turut untuk modal ventura sejak kuartal pertama 2022, ketika dana mencapai hingga 12,14 miliar dolar untuk perusahaan rintisan enkripsi.
Penurunan yang berkelanjutan ini menunjukkan bahwa kita belum mencapai titik terendah investasi perusahaan rintisan enkripsi dalam siklus pasar beruang ini. Fakta ini tidak mengejutkan, karena setelah regulator menyerang beberapa aset terkait jaringan yang diluncurkan oleh perusahaan rintisan yang didukung oleh modal ventura, sektor vertikal ini menghadapi hambatan regulasi. Sikap keras dari regulator dapat mengancam kelayakan "waran token", yaitu hak investor untuk mendapatkan sejumlah token tertentu pada harga yang telah ditentukan di masa depan. Dipahami bahwa, dibandingkan dengan beberapa tahun terakhir, modal ventura (dan mitra terbatasnya) lebih berhati-hati saat memasuki sektor pribadi yang tidak likuid di pasar cryptocurrency!
Proyek Pendanaan Populer di Bulan Juni
Beruntungnya, untuk modal ventura cryptocurrency, tidak semuanya telah hilang. Meskipun tahun ini mereka tidak meningkatkan dana secara signifikan, mereka masih memiliki dana yang cukup besar. Tidak diragukan lagi, lingkungan perdagangan di pasar swasta telah melambat secara signifikan, tetapi proyek cryptocurrency yang layak untuk investasi masih dapat mengakses dana yang cukup.
Dana investasi yang besar masih tersedia di tangan para pemodal ventura, dan data membuktikan hal ini. Bulan lalu, beberapa perusahaan rintisan enkripsi yang kurang dikenal mengumumkan pendanaan yang mencolok.
Berikut adalah beberapa proyek yang patut diperhatikan dalam beberapa bulan ke depan:
Permainan Mitologi
Jumlah pendanaan: 37 juta dolar AS
Industri: permainan
Pendahuluan:
Mythical Games adalah studio permainan Web3 yang memberikan layanan lengkap. Studio ini mengembangkan berbagai permainan enkripsi dan menciptakan produk enkripsi eksklusif untuk melayani mereka.
Platform Mythical mengintegrasikan permainan ini sebagai lapisan enkripsi untuk fitur Web3 opsional setiap permainan. Ini beroperasi di rantai bukti otoritas yang terlisensi, mendukung transaksi mata uang fiat dan cryptocurrency. Selain itu, platform Mythical juga dilengkapi dengan perlindungan penipuan, optimasi biaya, dan saran harga untuk pembeli/penjual.
Alasan untuk memperhatikan:
Mythical Games bekerja sama dengan NFL dan Asosiasi Pemain NFL untuk mengembangkan "NFL Rivals" yang pertama kali diluncurkan pada 26 April di platform iOS dan Android, dan dengan cepat menduduki puncak daftar olahraga! Saat ini, permainan ini masih menduduki peringkat ke-11 dalam daftar permainan olahraga gratis di App Store.
Untuk sebuah permainan asli enkripsi, ini adalah tingkat penetrasi pasar yang cukup besar, yang memberikan motivasi besar untuk prospek penerbitan di masa depan. Hanya perlu satu permainan terobosan untuk mengubah dunia permainan secara total. Tampaknya Mythical Games memiliki harapan untuk menjadi pengembang permainan ini.
Taiko
Jumlah Pembiayaan: 22 juta USD
Industri: L2
Deskripsi:
Taiko berkomitmen untuk menyelesaikan masalah skalabilitas Ethereum, sambil meniru Ethereum dari sudut pandang teknis dan filosofis sebisa mungkin.
Tim Taiko sedang membangun solusi Type 1 zkEVM Layer 2 rollup yang setara dengan Ethereum, dengan prioritas pada kompatibilitas dengan arsitektur Ethereum, bukan meminimalkan biaya pembuktian. Ini akan memungkinkan protokol yang dikerahkan di L1 untuk bermigrasi ke Taiko tanpa perlu mengubah kode atau lingkungan penyebaran.
Pengembangan protokol panduan adalah pendekatan "desentralisasi sejak awal". Bagi Taiko, ini berarti mengerahkan bersama dengan pengusul dan pembuktian yang terdesentralisasi, memungkinkan siapa pun untuk berpartisipasi dalam lapisan infrastruktur rantai tanpa izin dan mendapatkan biaya.
Alasan perhatian:
Tujuan akhir dari perluasan Ethereum adalah zero-knowledge rollup, Taiko sedang mencoba mengembangkan zero-knowledge rollup, sambil menempuh jalur yang jarang dilalui! Sepenuhnya setara dengan Ethereum L1 akan memungkinkan para pengembang untuk dengan mudah menerapkan kontrak pintar Ethereum ke dalam rantai, dan berarti Taiko dapat berbagi infrastruktur dengan Ethereum.
Meskipun masih belum diketahui apakah mematuhi standar Ethereum secara ketat adalah strategi yang sukses, hanya waktu dan pasar yang dapat memberikan jawaban. Namun, dalam dunia yang dipenuhi dengan tren menjauh dari EVM Rollup, Taiko jelas merupakan rollup yang unik dan taruhan melawan arus.
Protokol Maverick
Jumlah Pendanaan: 900 juta dolar
Industri: DeFi
Pendahuluan：
Maverick adalah AMM yang di-deploy di Ethereum, zkSync, dan BNB Chain, yang bertujuan untuk mengubah pengalaman penyediaan likuiditas secara drastis.
Protokol ini dilengkapi dengan 4 strategi likuiditas otomatis, yang disebut sebagai "mode", yang dapat secara cerdas memindahkan likuiditas dan menjaga likuiditas tetap aktif berdasarkan parameter yang telah ditentukan. Fitur penambahan posisi Maverick memungkinkan siapa saja untuk memberi insentif pada bentuk likuiditas tertentu, membuka jalur baru untuk protokol yang mencari untuk menyewa likuiditas ETH dan memadukannya dengan token asli yang dimiliki oleh kas.
Maverick mengonsentrasikan likuiditas di dalam bin, rentang harga diskrit ini mirip dengan penawaran harga instan Uniswap V3, dan menyediakan perdagangan tanpa selip di dalam bin. Fitur ini menjadikan DEX ini sebagai tempat perdagangan yang sangat menarik bagi para whale dan aggregator.
Alasan perhatian:
Di banyak bursa, institusi yang menyediakan likuiditas untuk portofolio aset yang sangat volatile menghadapi tantangan besar, karena metode AMM tradisional dapat membuat LP ritel menghadapi kerugian tidak tetap yang tinggi dan imbal hasil yang tipis.
Arsitektur likuiditas terpusat seperti Uniswap V3 hanya dapat menguntungkan pembuat pasar profesional. Sementara itu, efisiensi modal dari arsitektur likuiditas menyeluruh seperti Uniswap V2 sangat rendah.
Dengan memungkinkan deviasi harga terarah mempengaruhi likuiditas yang disediakan pengguna, Maverick sedang membantu LP ritel untuk mendapatkan keuntungan. Selain itu, Maverick baru saja meluncurkan token MAV, yang berarti jika ada niat, sekarang sudah bisa mendapatkan eksposur proyek ini melalui pasar terbuka.
Lihat Asli
Halaman ini mungkin berisi konten pihak ketiga, yang disediakan untuk tujuan informasi saja (bukan pernyataan/jaminan) dan tidak boleh dianggap sebagai dukungan terhadap pandangannya oleh Gate, atau sebagai nasihat keuangan atau profesional. Lihat Penafian untuk detailnya.
12 Suka
Hadiah
12
8
Posting ulang
Bagikan
Komentar
0/400
ArbitrageBot
· 20jam yang lalu
Tetap pasar beruang yang harum, di puncak semua orang adalah Buffett
Lihat AsliBalas0
GasGuzzler
· 08-13 05:32
Bear Market sudah tiba, para investor ventura masih berbicara tentang bull.
Lihat AsliBalas0
BearMarketSurvivor
· 08-12 09:36
Mendapatkan uang di Bear Market adalah yang paling sederhana.
Lihat AsliBalas0
MissingSats
· 08-12 09:32
Ini kan rutinitas pasar beruang.
Lihat AsliBalas0
TheShibaWhisperer
· 08-12 09:26
Bear Market sudah menggigil ya, bukti nyata.
Lihat AsliBalas0
StakeOrRegret
· 08-12 09:25
gm seluruh dunia sedang menyusut, saya masih naikkan posisi. Kode kekayaan tidak akan salah.
Lihat AsliBalas0
SleepyArbCat
· 08-12 09:22
Venture capital sekarang juga jadi takut begini ya, di mana keuntungan pasar beruang?
Analisis Investasi Modal Ventur Kripto Q2 2023: Proyek Populer dan Tren Industri di Tengah Penurunan Pembiayaan
Analisis Mendalam Industri Enkripsi: Situasi Pembiayaan dan Proyek Populer Kuartal Kedua 2023
Baru-baru ini, kami melakukan analisis mendalam terhadap investasi modal ventura di bidang enkripsi untuk kuartal kedua dan menemukan beberapa transaksi yang menarik. Meskipun lembaga modal ventura pernah bersumpah bahwa pasar bearish adalah waktu mereka untuk bersinar, kenyataannya, bahkan perusahaan terbesar pun baru-baru ini mengurangi kekuatan investasi mereka di startup. Artikel ini akan membahas keadaan pendanaan startup pada kuartal kedua dan melihat perusahaan-perusahaan baru mana yang menarik perhatian para investor modal ventura.
Sebagai pengamat di bidang enkripsi, saya percaya bahwa semua orang pernah membeli aset enkripsi yang diperdagangkan secara publik. Namun, investor biasa sering kali tidak dapat memasuki pasar swasta cryptocurrency. Sebagian besar yurisdiksi mengharuskan investor untuk mendapatkan kualifikasi sertifikasi sebelum berpartisipasi di pasar swasta. Mengambil contoh Amerika Serikat, status investor yang memenuhi syarat terutama tergantung pada ambang pendapatan dan kekayaan bersih, sementara individu dengan kualifikasi profesional tertentu juga dapat memenuhi syarat.
Meskipun sebagian besar investor tidak dapat mengakses pasar private sale cryptocurrency, pentingnya pasar ini untuk seluruh industri tidak bisa dianggap remeh. Tanpa struktur pasar alternatif ini, proyek-proyek baru akan kesulitan mendapatkan dana awal yang diperlukan untuk pengembangan dan promosi.
Selanjutnya, kita akan mendalami keadaan pasar privat cryptocurrency. Kita akan meninjau situasi lesu pendanaan ventura crypto di tahun 2023, memeriksa data pendanaan perusahaan rintisan di kuartal kedua, dan mencari tanda-tanda pemulihan industri dari pendanaan proyek crypto teratas bulan lalu.
Status Pendanaan Modal Ventura Enkripsi
Modal ventura (VC) adalah perusahaan dan individu yang aktif di pasar swasta, yang menggunakan modal sendiri, jaringan, dan keahlian industri untuk membantu perusahaan rintisan mencapai keberhasilan.
Meskipun cryptocurrency mengalami pukulan berat pada tahun 2022, perusahaan modal ventura kripto masih berhasil mengumpulkan dana baru yang mencapai rekor 21,6 miliar dolar. Namun, meskipun aset seperti Ethereum dan Bitcoin mengalami rebound besar pada tahun 2023, modal ventura tahun ini juga tidak berhasil mendapatkan banyak minat lebih lanjut dari investor untuk berinvestasi di industri ini. Singkatnya, total investasi hingga saat ini telah turun secara drastis, dengan penurunan sebesar 98% dibandingkan tahun lalu.
Meskipun data di atas hanya mencakup hingga pertengahan Mei, tahun ini jelas merupakan tahun yang penuh tantangan bagi perusahaan ventura enkripsi yang mencari pendanaan. Lalu, bagaimana dengan perusahaan rintisan enkripsi yang berharap mendapatkan pendanaan dari para ventura tersebut?
Bagi perusahaan rintisan enkripsi, ini adalah kuartal yang sulit lagi. Menurut data, total pendanaan dari 382 transaksi mencapai 2,34 miliar dolar. Perlu dicatat bahwa ini adalah penurunan kuartal kelima berturut-turut untuk modal ventura sejak kuartal pertama 2022, ketika dana mencapai hingga 12,14 miliar dolar untuk perusahaan rintisan enkripsi.
Penurunan yang berkelanjutan ini menunjukkan bahwa kita belum mencapai titik terendah investasi perusahaan rintisan enkripsi dalam siklus pasar beruang ini. Fakta ini tidak mengejutkan, karena setelah regulator menyerang beberapa aset terkait jaringan yang diluncurkan oleh perusahaan rintisan yang didukung oleh modal ventura, sektor vertikal ini menghadapi hambatan regulasi. Sikap keras dari regulator dapat mengancam kelayakan "waran token", yaitu hak investor untuk mendapatkan sejumlah token tertentu pada harga yang telah ditentukan di masa depan. Dipahami bahwa, dibandingkan dengan beberapa tahun terakhir, modal ventura (dan mitra terbatasnya) lebih berhati-hati saat memasuki sektor pribadi yang tidak likuid di pasar cryptocurrency!
Proyek Pendanaan Populer di Bulan Juni
Beruntungnya, untuk modal ventura cryptocurrency, tidak semuanya telah hilang. Meskipun tahun ini mereka tidak meningkatkan dana secara signifikan, mereka masih memiliki dana yang cukup besar. Tidak diragukan lagi, lingkungan perdagangan di pasar swasta telah melambat secara signifikan, tetapi proyek cryptocurrency yang layak untuk investasi masih dapat mengakses dana yang cukup.
Dana investasi yang besar masih tersedia di tangan para pemodal ventura, dan data membuktikan hal ini. Bulan lalu, beberapa perusahaan rintisan enkripsi yang kurang dikenal mengumumkan pendanaan yang mencolok.
Berikut adalah beberapa proyek yang patut diperhatikan dalam beberapa bulan ke depan:
Permainan Mitologi
Jumlah pendanaan: 37 juta dolar AS
Industri: permainan
Pendahuluan:
Mythical Games adalah studio permainan Web3 yang memberikan layanan lengkap. Studio ini mengembangkan berbagai permainan enkripsi dan menciptakan produk enkripsi eksklusif untuk melayani mereka.
Platform Mythical mengintegrasikan permainan ini sebagai lapisan enkripsi untuk fitur Web3 opsional setiap permainan. Ini beroperasi di rantai bukti otoritas yang terlisensi, mendukung transaksi mata uang fiat dan cryptocurrency. Selain itu, platform Mythical juga dilengkapi dengan perlindungan penipuan, optimasi biaya, dan saran harga untuk pembeli/penjual.
Alasan untuk memperhatikan:
Mythical Games bekerja sama dengan NFL dan Asosiasi Pemain NFL untuk mengembangkan "NFL Rivals" yang pertama kali diluncurkan pada 26 April di platform iOS dan Android, dan dengan cepat menduduki puncak daftar olahraga! Saat ini, permainan ini masih menduduki peringkat ke-11 dalam daftar permainan olahraga gratis di App Store.
Untuk sebuah permainan asli enkripsi, ini adalah tingkat penetrasi pasar yang cukup besar, yang memberikan motivasi besar untuk prospek penerbitan di masa depan. Hanya perlu satu permainan terobosan untuk mengubah dunia permainan secara total. Tampaknya Mythical Games memiliki harapan untuk menjadi pengembang permainan ini.
Taiko
Jumlah Pembiayaan: 22 juta USD
Industri: L2
Deskripsi:
Taiko berkomitmen untuk menyelesaikan masalah skalabilitas Ethereum, sambil meniru Ethereum dari sudut pandang teknis dan filosofis sebisa mungkin.
Tim Taiko sedang membangun solusi Type 1 zkEVM Layer 2 rollup yang setara dengan Ethereum, dengan prioritas pada kompatibilitas dengan arsitektur Ethereum, bukan meminimalkan biaya pembuktian. Ini akan memungkinkan protokol yang dikerahkan di L1 untuk bermigrasi ke Taiko tanpa perlu mengubah kode atau lingkungan penyebaran.
Pengembangan protokol panduan adalah pendekatan "desentralisasi sejak awal". Bagi Taiko, ini berarti mengerahkan bersama dengan pengusul dan pembuktian yang terdesentralisasi, memungkinkan siapa pun untuk berpartisipasi dalam lapisan infrastruktur rantai tanpa izin dan mendapatkan biaya.
Alasan perhatian:
Tujuan akhir dari perluasan Ethereum adalah zero-knowledge rollup, Taiko sedang mencoba mengembangkan zero-knowledge rollup, sambil menempuh jalur yang jarang dilalui! Sepenuhnya setara dengan Ethereum L1 akan memungkinkan para pengembang untuk dengan mudah menerapkan kontrak pintar Ethereum ke dalam rantai, dan berarti Taiko dapat berbagi infrastruktur dengan Ethereum.
Meskipun masih belum diketahui apakah mematuhi standar Ethereum secara ketat adalah strategi yang sukses, hanya waktu dan pasar yang dapat memberikan jawaban. Namun, dalam dunia yang dipenuhi dengan tren menjauh dari EVM Rollup, Taiko jelas merupakan rollup yang unik dan taruhan melawan arus.
Protokol Maverick
Jumlah Pendanaan: 900 juta dolar
Industri: DeFi
Pendahuluan：
Maverick adalah AMM yang di-deploy di Ethereum, zkSync, dan BNB Chain, yang bertujuan untuk mengubah pengalaman penyediaan likuiditas secara drastis.
Protokol ini dilengkapi dengan 4 strategi likuiditas otomatis, yang disebut sebagai "mode", yang dapat secara cerdas memindahkan likuiditas dan menjaga likuiditas tetap aktif berdasarkan parameter yang telah ditentukan. Fitur penambahan posisi Maverick memungkinkan siapa saja untuk memberi insentif pada bentuk likuiditas tertentu, membuka jalur baru untuk protokol yang mencari untuk menyewa likuiditas ETH dan memadukannya dengan token asli yang dimiliki oleh kas.
Maverick mengonsentrasikan likuiditas di dalam bin, rentang harga diskrit ini mirip dengan penawaran harga instan Uniswap V3, dan menyediakan perdagangan tanpa selip di dalam bin. Fitur ini menjadikan DEX ini sebagai tempat perdagangan yang sangat menarik bagi para whale dan aggregator.
Alasan perhatian:
Di banyak bursa, institusi yang menyediakan likuiditas untuk portofolio aset yang sangat volatile menghadapi tantangan besar, karena metode AMM tradisional dapat membuat LP ritel menghadapi kerugian tidak tetap yang tinggi dan imbal hasil yang tipis.
Arsitektur likuiditas terpusat seperti Uniswap V3 hanya dapat menguntungkan pembuat pasar profesional. Sementara itu, efisiensi modal dari arsitektur likuiditas menyeluruh seperti Uniswap V2 sangat rendah.
Dengan memungkinkan deviasi harga terarah mempengaruhi likuiditas yang disediakan pengguna, Maverick sedang membantu LP ritel untuk mendapatkan keuntungan. Selain itu, Maverick baru saja meluncurkan token MAV, yang berarti jika ada niat, sekarang sudah bisa mendapatkan eksposur proyek ini melalui pasar terbuka.